Назад

️ Главное к утру Книга заявок на участие в IPO Делимобиля переподписана в 3-4...

Описание:
️ Главное к утру Книга заявок на участие в IPO Делимобиля переподписана в 3-4 раза «Сначала сбор заявок шел туго, только к началу третьего дня организаторам удалось подписать книгу по верхней границе. В последующие дни ситуация выправилась, в том числе за счет более активного участия портфельных менеджеров»,— отмечает собеседник “Ъ”. Поставки "Газпрома" в Китай в субботу обновили рекорд Поставка по газопроводу "Сила Сибири" вновь превысила суточные контрактные обязательства компании. Для 2024 года действует контрактный объем в 30 млрд куб. м Грузоперевозки российскими авиакомпаниями в 2023 году снизились на 23% из-за ограничений на международные рейсы В 2023 году грузоперевозки российскими авиакомпаниями упали на 23% по сравнению с предыдущим годом, достигнув отметки в 467 373 тонн главное | Era Media

Похожие статьи

Итоги недели: вышли из двухнедельного боковика, осталось выйти из...
Итоги недели: вышли из двухнедельного боковика, осталось выйти из полугодового Индекс Мосбиржи впервые за два месяца закрылся выше 3200 пунктов, за неделю +2%. Поддержку рынку обеспечивают реинвест промежуточных дивидендов, позитивные ожидания от отчетностей за 2023г, а также ослабление рубля. Рынок закладывается на снижение ставки ЦБ во 2 полугодии, что даст акциям преимущество. По-прежнему воздерживаюсь от активных действий, пока не увижу уверенный сигнал на выход из боковика. Спекулировать можно и внутри него, но это не то, на чем основана стратегия. Доллар к рублю превысил 91 впервые с 9 января, евро 99. Налоговый период позади, нефть подешевела c $84 до $77, спрос импортеров восстановился после январских каникул. При этом нефтегазовый экспорт не вырос (-24% г/г в 2023г). Чтобы стабилизировать курс, правительство предлагает продлить обязательную продажу валютной выручки бессрочно, ЦБ против. Кто победит - не так важно, главное - придерживаться стратегии формирования валютной составляющей портфеля и, если для вас это актуально, делать докупки на локальном укреплении рубля. Топ событий недели Заседание СД Yandex N.V. для утверждения сделки по продаже российского бизнеса назначено на 5 февраля. Акции в лидерах роста (+8%). Северсталь нарастила прибыль на 79% г/г и рекомендовала дивиденды за 2023 г. выше ожиданий. Но перегретая бумага потеряла на отчете 2.6%. Polymetal сообщил о планах продать российские активы до конца марта. В отсутствии ясности по сделке, акции упали на 8%. Рост капитализации Meta* на $200 млрд после отчета стал крупнейшим в истории фондового рынка. Бывший сенатор от Чукотки отсудил у Euroclear $2 млн, суд также обязал депозитарий разблокировать все российские активы. Но есть нюанс: решение вынес Басманный районный суд г. Москвы. Всем хорошего отдыха на выходных! *Запрещена в РФ
619 

03.02.2024 13:22

Пауэлл вчера выступил на очередном заседании ФРС Кратко: 1. Повышать ставку...
Пауэлл вчера выступил на очередном заседании ФРС Кратко: 1. Повышать ставку точно больше не будем; 2. Понижать не будем пока не дойдем до 2% по инфляции. Это все конечно хорошо, но в среднем Жорик всегда врет. То есть то что он говорит на деле большого значения не имеет. Главное что происходит в экономике. А там все очень просто: Йеллен готовится к выпуску не короткого, а уже длинного долга по высоким ставкам. Значит теперь долговая нагрузка будет гораздо серьезнее бить по бюджету. По высокой ставке теперь заниимют не на год, а на 20 лет. Еще полгодика таких ставок и выплата процентов по госдолгу будет занимать треть налоговых доходов. Нормально функционировать при таких параметрах государство уже не может. А с учетом кризиса на Ближнем Востоке и проблемы с панамским каналом крайне сомнительно что инфляция все таки придет на те самые 2%. Так что Жорик все таки начнет понижать ставку. Если уж не в марте, то точно в мае. Пирамиду госдолга надо спасать, а тут как раз выборы на носу. _shock
638 

01.02.2024 16:29

Новости часа

Фондовые индексы США в основном снижаются перед решениями...
Новости часа Фондовые индексы США в основном снижаются перед решениями...
Новости часа Фондовые индексы США в основном снижаются перед решениями ФРС ФРС сделат свое заявление в 22:00 по МСК Биржевая цена на бензин в РФ за январь выросла почти на 30% Биржевые цены на топливо в России в 2023 году несколько месяцев держались на рекордных уровнях. Значительно ускорили темпы роста и розничные цены. Кабмин РФ с 21 сентября ввел запрет на экспорт нефтепродуктов. Через две недели после этого правительство постепенно начало ослаблять ограничения, в том числе был полностью снят запрет на экспорт бензина и частично - на поставки дизтоплива. Пассажирские авиаперевозки в мире в 2023 г подскочили на 37% Объем международных пассажирских авиаперевозок в 2023 году вырос на 41,6% к 2022 году, внутренних – на 30,4%. По сравнению с доковидным 2019 годом объем мировых пассажирских перевозок снизился на 5,9%, международных – на 11,4%, внутренних – увеличился на 3,9%. главное | Era Media
645 

31.01.2024 22:00

Новости часа

Экспортеры рыбы ощутили подорожание фрахта перевозок из-за...
Новости часа Экспортеры рыбы ощутили подорожание фрахта перевозок из-за...
Новости часа Экспортеры рыбы ощутили подорожание фрахта перевозок из-за ситуации в Красном море Экспортеры рыбы сетуют на резкий рост ставок фрахта на контейнерных сервисах и ждут снижения рентабельности из-за увеличения расходов на логистику. Объем золота в резервах РФ за 2023 год почти не изменился Объем запасов монетарного золота в составе международных резервов России на начало 2024 года составил 75 млн унций на $155,9 млрд Apple разрешит бесконтактную оплату на своих устройствах не через Apple Pay Таким образом, владельцам устройств не придется обязательно использовать Apple Pay или Apple Wallet. Плата со сторонних провайдеров при этом взиматься не будет, а пользователи смогут покупать товары с помощью их приложений и за пределами ЕЭЗ. главное | Era Media
700 

19.01.2024 21:01

​​Итак про качество.
В мире существует две системы оценки качества конечного...
​​Итак про качество. В мире существует две системы оценки качества конечного...
​​Итак про качество. В мире существует две системы оценки качества конечного изделия - американская, которую использовал СССР и японская. Их главное отличие в том, что в США проверяют изделие на выходе. Тест, обкатка, включили-выключили, поморгали и все такое. Японцы придумали систему в которой главный элемент это не само изделие, а те компоненты из которых оно сделано плюс технология сборки. Если вы собираете из правильных комплектующих и делаете это верно - ваше изделие не надо будет проверять на выходе и искать недостатки. Собрал и сразу можно втыкать в розетку - все должно работать. Правда тут есть один важный компонент - мотивация самих работников. Но даже без мотивации было ясно, правильные комплектующие и выверенная технология важная часть процесса. Самое удивительное в другом. Что например в США как была их система, так она и осталась. Это даже признавали сами японцы, когда говорили почему машины Тойота лучше авто из США. Я это читал в Эксперте в 2008 году - было интервью директора Тойоты в России. Найти это интервью То есть в СССР все прекрасно знали и понимали откуда двигаться, что бы повысить качество изделий. Доступ к лучшим зарубежным практикам был очень высоким. Но решить проблему качества почему-то не могли. Видимо главный компонент это работники и их мотивация. Картинка к этому посту - знак качества из СССР. Красивый знак, но особо он не помог справиться с этой проблемой. Одна из тем суверенитета страны это ее инженерная школа. Тут у нас как раз и засада. Я лично особого энтузиазма не испытываю по этому поводу. https://telegra.ph/file/2b5b06bb817d4edf26e93.jpg
710 

21.01.2024 13:07

Третий - лишний? Если ставить вопрос серьёзно - стоит ли пытаться заработать...
Третий - лишний? Если ставить вопрос серьёзно - стоит ли пытаться заработать в третьем эшелоне? К третьему уровню листинга относится 158 акций из 237 торгуемых на Мосбирже. Неверно думать, что это просто небольшие компании, "малыши" на фоне голубых фишек. Отнесение к этой категории означает несоответствие некоторым критериям торговой площадки, в т.ч. в части раскрытия информации, соблюдения отдельных пунктов законодательства о ценных бумагах. Любую акцию мы оцениваем по 4-м важным признакам: ️ Ликвидность: акции 3 эшелона сложно быстро продать без потери в стоимости. ️ Спред: при купле-продаже может достигать 3-5%. ️ Волатильность: нередки случаи остановки торгов и введения дискретного аукциона из-за отклонения цены на 20%+ в течение дня. ️ Объём торгов: по классике - низкий, но в последние пару лет, из-за доминирования частных инвесторов и разгонов в ТГ-каналах, в отдельные дни может сравняться и даже превысить объёмы в Сбере или Лукойле. Такая ситуация аномальна и никак не снижает ваши риски. Пример - дружный обвал практически всего третьего эшелона в ноябре 2023 г. Более 100 акций несколько дней падали более чем на 10%. Главная причина - предшествовавший рост на 100% и даже более 200% с начала года, во многих случаях не имел под собой фундаментальных причин. Более того, иногда бумаги взлетали вопреки всякой логике и здравому смыслу, как ОВК на фоне решения о допэмиссии. Взять хотя бы статистику этой бумаги: сегодня с утра +5%, +49% за месяц, -61% за полгода, +78% за год, -81% за 5 лет. Но главное, что останавливает меня как долгосрочного инвестора от участия в подобных историях - непрозрачность, влияние инсайдерской информации. Нет ни возможности, ни желания каждый раз разбираться в причинах взлетов и падений. Фондовый рынок - не то место, где можно верить кому-то на слово, без подтверждения из релевантных и заслуживающих доверия источников. Старое доброе правило - держаться подальше от того, что ты не понимаешь и не можешь анализировать. Неопределенности на рынке сегодня и без того хватает!... Это не категоричная рекомендация: в 3 эшелоне, если покопаться, есть интересные и вполне достойные истории с потенциалом. Вопрос - в какой степени и на какую долю от портфеля вы готовы взять на себя риск, считаете ли вы себя достаточно профессиональным игроком в этой нише. акции ликвидность волатильность
698 

23.01.2024 13:00

Новости часа

Власти готовятся сдерживать цены на топливо по...
Новости часа Власти готовятся сдерживать цены на топливо по...
Новости часа Власти готовятся сдерживать цены на топливо по госзаказам Федеральная антимонопольная служба (ФАС) готовит приказ, призванный регламентировать максимально допустимую стоимость реализуемых по госзаказу автобензина и дизтолпива ФАС РФ признала ненадлежащей рекламу дебетовой карты Альфа-банка "Комиссия ФАС России признала рекламу дебетовой карты ненадлежащей. Служба выдала АО "Альфа-Банк" предписание со сроком исполнения 15 дней со дня получения... Таким образом, потребители получали неполную информацию о всех условиях осуществления переводов и платежей. ... За нарушение законодательства о рекламе банку грозит штраф в соответствии с КоАП РФ", - говорится в сообщении. Илон Маск сообщил, что его компания Neuralink успешно вживила имплант в мозг человека главное | Era Media
683 

30.01.2024 14:25

Совкомбанк: тезисы с закрытой встречи на конференции Смартлаба и почему я буду...
Совкомбанк: тезисы с закрытой встречи на конференции Смартлаба и почему я буду участвовать в IPO (пост от 10.11.2023). Дошли у меня, наконец, руки до написания небольшого очерка на тему Совкомбанка, по итогам закрытой встречи с топ-менеджментом на конфе Смартлаба, на которую любезно пригласили в том числе и вашего покорного слугу. Поэтому тезисно о главном: Совкомбанк ( SVCB) - оказывается, это не советский "совковый" банк, это Современный Коммерческий Банк, имеющий долю в активах российской банковской системы на уровне 1,6%. Учитывая относительно небольшие размеры банка, Совкомбанк может продемонстрировать кратный рост в 2,3 или 4 раза, подбирая для этого самые прибыльные точки роста. Из главных плюсов клиенты Совкомбанка отмечают клиентоориентированность банка. В первую очередь это касается, разумеется, относительно крупных и серьёзных корпоративных клиентов, которые всегда могут рассчитывать на прямое общение с топ-менеджментом банка и оперативное разрешение любых вопросов. В то время как в Сбере или ВТБ рассчитывать на такую лояльность и прямое общение вряд ли приходится, ввиду гигантских размеров этих банков. Полностью подтверждаю слова про клиентоориентированность Совкомбанка, т.к. после официального общения с банком мы ещё минут 15-20 в непринуждённой обстановке пили шампанское и разговаривали по душам с самим Сергеем Хотимским (думаю, вам не надо говорить кто это). Вдумайтесь только: средняя рентабельность капитала (ROE) за последнее десятилетие составляет 36%, а к середине 2023 года Совкомбанк восстановил капитал до предкризисного уровня и ROE до 55%! Нормой для руководства банка считается показатель ROE не ниже 30% (!). "Халва" - это больше, чем просто банковская карта. Это главное конкурентное преимущество Совкомбанка в рознице, и после покупки карт рассрочки "Совесть" и "Свобода" у "Халвы" фактически нет конкурентов. На текущий момент это в общей сложности 5 млн карт! Совкомбанк может направлять на дивиденды не менее 30% от ЧП + финансировать в развитие активов ещё 20% от ЧП одновременно. Мне кажется, такая комбинированная модель в случае не самого большого банка очень перспективная и действительно может помочь продемонстрировать кратный рост в перспективе нескольких лет. Что касается потенциального IPO, которое сначала было запланировано на 2020 год (случился COVID-19), затем на 2022 год (началась СВО), а теперь есть надежда успеть увидеть его даже в 2023 году (тьфу-тьфу), деньги с этого IPO будут направлены на дальнейшее развитие бизнеса (cash-in), т.е. задачи обкэшиться нет! Для нас, акционеров, это важный тезис. Братьям Хотимским в общей сложности принадлежит 34,2% капитала Совкомбанка, поэтому сами понимаете их вовлечённость в бизнес-процессы своего детища и высокий уровень заинтересованности в светлом будущем банка. Как они дословно сказали, "своим рублём сидим в родном банке" - и это тоже очень важный момент. Free-float на первом этапе после IPO может составить около 3-4%. Дальше - видно будет. Когда мы с Сергеем Хотимским аккуратно пили шампанское после официального мероприятия, он совершенно честно и искренне заявил, что "цена на IPO будет не высокой, нам не жалко", добавив чуть позже буквально следующее: "нам важно, чтобы миноритарные акционеры в итоге остались довольные, чтобы котировки после размещения только росли, а имя Совкомбанка на этом фоне носило исключительно положительный оттенок". Для себя я почти точно решил, что буду участвовать в предстоящем IPO Совкомбанка. Бизнес-модель банка мне нравилась и до общения с топами, а теперь уж тем более я как-то проникся этой инвестиционной идеей и очень жду первичного размещения акций, которое, надеюсь, всё-таки состоится в следующем году. Хотя никаких временных горизонтов (и даже намёков) грядущего IPO на мероприятии озвучено не было. Но я думаю раз инвестиционное сообщество зовут уже сейчас на такие встречи, значит процесс подготовки в самом разгаре. Так ведь?
677 

27.01.2024 14:11

️ Банк России видит пространство для снижения ключевой ставки в этом году.
️ Банк России видит пространство для снижения ключевой ставки в этом году. Скорее, во втором полугодии — Набиуллина ️ ЦБ начнет публиковать резюме обсуждения по ставке и откажется от доклада по ДКП Главное нововведение - публикация резюме обсуждения ставки. Начиная с февраля 2024 года оно будет выходить на шестой рабочий день после каждого решения по ставке. Резюме будет содержать позиции участников обсуждения по ситуации в экономике и перспективам ее развития, альтернативные варианты решений с аргументами за и против, обоснование принятого решения. Позиции будут представлены без выделения мнений отдельных участников обсуждения, отмечает ЦБ. Кроме того, Банк России изменит формат пресс-релиза по ставке - он станет более кратким. Подробная информация об основных факторах, повлиявших на решение, будет раскрываться в резюме. Пресс-релиз по-прежнему будет публиковаться в 13:30 по московскому времени в день принятия решения. Доклад о денежно-кредитной политике (ДКП) ЦБ публиковать перестанет, так как "обновленный набор материалов будет охватывать всю существенную информацию", которая ранее в нем содержалась.
656 

30.01.2024 13:23

Banking news ФАС признало ненадлежащей рекламу дебетовой карты Альфа-Банка на...
Banking news ФАС признало ненадлежащей рекламу дебетовой карты Альфа-Банка на рекламных конструкциях, на экранах в Московском метро, по радио и телевидению. В частности антимонопольщиков не устроило, "что все переводы и платежи по дебетовой карте можно осуществлять бесплатно" без указания ограничений. В течение 15 дней банк должен прекратить распространение и отчитаться в ФАС. ЦБ оштрафовал Райффайзенбанк за иное нарушение профессиональным участником рынка (ч. 12 ст. 15.29 КоАП). Размер штрафа - от 300 тыс. руб до 500 тыс. руб ЦБ вынес предупреждение РСХБ Управление Активами за непредоставление или нарушение порядка и сроков предоставления информации (ч.1 ст. 15.19 КоАП). Приложение Азиатско-Тихоокеанского Банка "АТБ Мобайл" перестанет работать 6 февраля, необходимо установить новое "АТБ Банк" atb.su/services/mobile. Первая авторизация проходит по смс и номеру карты/счета. Эксперт РА в рейтинговом отчете Первоуральскбанка отмечает периодические изменения в структуре собственников и руководящем составе банка. Последние известные мне изменения прошли два года назад: Михаил Брюханов вернулся в состав учредителей банка с долей 43,28%, выкупив доли у остальных собственников. Похоже состав акционеров за последние два года снова менялся. МТС Банк планирует раздробить акции в ходе подготовки к IPO. Сейчас уставный капитал 15,015 млрд рублей разделен на 30 029 000 обыкновенных акций и 600 привилегированных акций с номиналом 500 руб. Дробление пройдет через допэмиссию новых акций. Главное, чтобы после выхода банка на IPO брокеры и биржа не заставили покупать крупными лотами. Газпром решил продать часть доли в ООО "Газпром Страхование" (бывш. ВТБ Страхование). Сейчас Газпрому принадлежит 51% компании, остальные 49% находятся под контролем СОГАЗа. Через три дня после попадания СОГАЗа под европейские санкции контрольный пакет был передан Газпрому в надежде "обезопасить" компанию. В октябре 2023 г Газпром Страхование передало портфель ипотечных полисов Согазу и по данным Ведомостей продолжило принимать на страхование только те компании, которым было принципиально обслуживаться не у санкционного страховщика. В итоге сборы страховой премии сократились с 125,1 млрд руб в 2018 г. до 4,8 млрд руб за 9 месяцев 2023 г. По сути сейчас компания - это лицензия и может быть интересна потенциальным покупателям только, если СОГАЗ выйдет из состава владельцев. Второй вариант - больших игроков (СОГАЗ или ВТБ) попросят забрать её под своё крыло. АКРА повысило рейтинг банка Приморье (Владивосток) с BB-(RU) до BB(RU), прогноз сохранен стабильный. Причина: улучшение показателей капитала. Эксперт РА изменил рейтинг Синко-Банка с развивающегося на стабильный, рейтинг подтвержден на уровне ruB. Причина: планы по увеличению комиссионног дохода от РКО. Основным источником фондирования являются остатки юр. лиц - 47% пассивов. Их доля выросла за счет привлечения крупного клиента на обслуживание, и вот тут встает вопрос, а не из-за этого клиента Синко-Банк, принадлежащий гражданину Израиля Арие Гелер, попал под санкции США в сентябре 2023 г. Промсвязьбанк решил отменить субсидирование застройщиками льготной ипотеки - ipotekahouse. Это означает, что в ПСБ можно будет оформить ипотеку с господдержкой под 8% годовых, северную ипотеку под 6% годовых и дальневосточную - под 2% вне зависимости от доплат застройщика
647 

30.01.2024 16:34

Что может измениться на основании решения Совбеза РФ Друзья, всем привет!...
Что может измениться на основании решения Совбеза РФ Друзья, всем привет! Вечером получил огромное количество вопросов. Что ждать от Совбеза? И в целом – какой может быть ответ РФ на вчерашние события? И главное – как это может повлиять на экономику и рынки? Собирается СБ РФ. По всей видимости будут решать, что делать после вчерашних событий в Брянской области. Итак – чего ожидать и как все это может повлиять на экономику и жизнь каждого россиянина. Ну насчет экономики – основным индикатором выступил курс рубля и биржа. По итогу дня мало что изменилось. Инвесторы не ждут в принципе ничего откровенно нового, что может существенно повлиять на жизнь страны. Далее попробуем поразмышлять. Можно ли было предотвратить вчерашнюю атаку? Возможно, власти на этот вопрос теперь ответят так: — Да, если бы на прилегающей к российской границе территории был создан некий «пояс безопасности», в том числе с изменением режима на территории этих субъектов, например, на режим КТО (контртеррористической операции). Объявление войны (тьфу-тьфу), рассматривать не будем. Итак, что изменится в случае смены статуса операции в ряде пограничных регионов страны? Все это, разумеется, умозрительно, ибо пока никто и ничего не менял. Срочники (возможность привлечения к операциям на этих территориях военнослужащих срочной службы). Не факт что это будет сделано, но теоретически возможно. Ограничение на перемещение граждан (блокпосты, комендантский час). Вполне возможно, что в приграничных областях таким образом могут повысить уровень безопасности. Ограничение в этих районах гражданских свобод/ расширение полномочий силовиков (снятие ряда ограничений на действия в рамках уголовного и уголовно-процессуального кодексов). Возможность изъятия имущества граждан и предприятий для нужд КТО; Ну если честно, здесь – не уверен. Ограничение конституционных прав, проживающих на этой территории граждан (например, мораторий на электоральные права граждан). Как аналогия – в свое время операция в Чечне, как раз была под разделом КТО. Что еще принципиально нового может случиться? Честно говоря – не знаю. Ну а влияние на экономику и рынки. Скорее всего пока не принципиальное.
1945 

03.03.2023 10:30

​​​​ В «Алросе» красивая картина для покупки, главное чтобы не кинули с...
​​​​ В «Алросе» красивая картина для покупки, главное чтобы не кинули с...
​​​​ В «Алросе» красивая картина для покупки, главное чтобы не кинули с дивами... Продолжаем рассказывать о компаниях из публичного портфеля 2Stocks. Сегодня очередь «Алросы». «Алроса» — классический пример циклической компании и держать ее долгосрочно плохая идея. Единственная правильная стратегия — это подбирать на дне, которое обычно находится ниже 70 рублей и сдавать выше 100 рублей за акцию, по пути получая дивиденды. Исключение составляет 2021 год, но тогда помог резкий рост цен на алмазы на фоне отложенного спроса. Кстати, если посмотреть на недельный график, то дно у «Алросы» определить относительно легко, так как котировки продолжительное время консолидируются перед тем, как развернуть тренд. Сейчас в качестве потенциального дна выступает уровень в 58 рублей за акцию, ниже которого акции стабильно выкупают в течение полугода. После попадания в SDN-лист США и санкций со стороны G7 обрушить котировки может только отказ от выплаты дивидендов. Но если «Сбер», в котором, согласно последним открытым данным, более 40% акционеров было нерезидентов, заплатит, то и в «Алросе» препятствий мы не видим. https://telegra.ph/file/866f8b1827e9043be9ff9.jpg
1992 

02.03.2023 23:49


Продолжаю следить за тем, как «Норильский никель» реализует свою программу...
Продолжаю следить за тем, как «Норильский никель» реализует свою программу «Цифровой инвестор». Начинание для российского рынка практически новое, поэтому это, вероятно, интересно многим. Сегодня поделюсь некоторыми нашими соображениями на этот счет. Прежде всего, это касается пересмотра итогов приватизации. Данная тема в последнее время поднималась в инфополе неоднократно. Спустя годы можно сделать вывод о том, что приватизация стала благом для отечественной промышленности. Компаниям удалось не просто сохранить предприятия в работоспособном виде, но и реализовать масштабные инвестиционные программы, оснастить мощности новейшим оборудованием, вывести активы на мировой уровень. В итоге на сегодняшний день в РФ большинство промышленных компаний (особенно в металлургии) представляют собой современные производственные комплексы. Примеров достаточно много, нет смысла их сейчас перечислять. Какая связь с «Цифровым инвестором» «Норникеля»? Следующий шаг в развитии крупного бизнеса – это развитие цифровизации. Это вполне в русле общих тенденций последнего времени. Прогресс в этой области дает большие возможности: использование блокчейна, прочих современных цифровых финансовых инструментов. Главное – выделять регулируемые и безопасные направления. «Цифровой инвестор» можно отнести к этой категории. Причем, если оглянуться назад, компания и ранее использовала нестандартные подходы к ведению бизнеса. К примеру, запускала ETF на цветные и драгоценные металлы на крупнейших биржах Европы. А сегодня «Норильский никель» практически с нуля строит рынок ЦФА в России. Весьма любопытно за этим наблюдать, однако! Кстати, внимательно слежу и за акциями компании, недавно увеличил позицию. инвестиции
1790 

19.04.2023 14:00

​​ Российский нефтедобывающий сектор сегодня дружно раллирует, а котировки...
​​ Российский нефтедобывающий сектор сегодня дружно раллирует, а котировки...
​​ Российский нефтедобывающий сектор сегодня дружно раллирует, а котировки акций публичных компаний из этого сектора соревнуются в динамике прироста котировок по итогам основных торгов в четверг: ЛУКОЙЛ: +4,9% Татнфеть (ап): +3,1% Сургутнефтегаз (ап): +2,7% Газпромнефть: +0,6% Роснефть: +0,4% Казалось бы, откуда взяться такому позитиву, на фоне сегодняшней негативной динамике нефтяных котировок (-2,3% по марке Brent) и неуверенному началу торгов на американских фондовых площадках (-0,6% по индексу S&P)? Всё дело в том, что Совет директоров ЛУКОЙЛа ( LKOH) сегодня рекомендовал в качестве финальных дивидендов за 2022 год направить 438 руб. на одну акцию, что вкупе с распределенными ранее промежуточными выплатами за 9m2022в размере 256 руб. на акцию сулит совокупную ДД=15% по итогам всего 2022 года! Ну чем вам не доказательство, что разумные и грамотные инвестиции в любые времена будут приносить вам очень даже приличный доход?! В дивидендных ожиданиях по финальным дивидендам ЛУКОЙЛа полёт фантазий мог был разным, а диапазон прогнозов в инвест.домах оказался весьма широким: от 165 до 615 руб. за акцию. И причиной тому является отсутствие финансовой отчётности компании, без которой очень трудно посчитать точную цифру выплат - напомню, ЛУКОЙЛ рассчитывает дивиденды исходя из уровня FCF по МСФО. В любом случае, правда оказалась где-то посередине. И это прекрасно! Осталось дело за малым - утвердить на ГОСА сегодняшнюю рекомендацию Совета директоров ЛУКОЙЛа и радостно ждать 1 июня 2023 года - именно на этот день запланирована дивидендная отсечка (с учётом режима торгов Т+2). Обнадёживающие дивидендные новости по ЛУКОЙЛу приободрили котировки акций и других российских компаний, которые также перешли к росту. И что-то мне подсказывает, что впереди нас с вами ждёт ещё много позитивных и приятных новостей, ведь дивидендный сезон только начинается! В частности, одна из ближайших целей на календаре - это Совет директоров Сургутнефтегаза ( SNGS), который уже 24 апреля рассмотрит вопрос о проведении ГОСА и затронет в том числе дивидендную повестку. Интрига здесь тоже ого-го какая, так что ждём новостей и здесь! ️ Любите дивиденды также сильно, как люблю их я! А самое главное - уважайте российский фондовый рынок, и он обязательно ответит вам взаимностью! Здесь тоже можно зарабатывать, даже в текущие непростые для всех времена! Инвестируй или проиграешь https://telegra.ph/file/6166998b6467022a1bb15.png
1803 

20.04.2023 21:08

Покупка облигаций в юанях и в рублях !Внимание! Информация повышенного уровня...
Покупка облигаций в юанях и в рублях !Внимание! Информация повышенного уровня сложности – вы можете просто прочесть и сделать выводы. Но лучше углубиться в материал и посчитать самостоятельно, чтобы разобраться. Доходность инвестиций во многом зависит от того, какое стратегическое решение принимает инвестор. Развивая тему, хочу сравнить доходность ценных бумаг в юанях и рублях. В качестве примера, с учетом среза на текущую дату, рассмотрим облигации РУСАЛ 1Р1 (код бумаги RU000A105C44). Два сценария: юань у планки 12,5 руб. и юань на отметке 10,5 руб. Главное для инвестора - определить на какой сценарий делать ставку. Готовая таблица для расчета есть в нашем клубе, давать в открытый доступ ее не буду, а вот логику принятия решений покажу Расчет доходности RU000A105C44 в юанях и рублях. ️Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией! Облигации РУСАЛ 1Р1 можно приобрести как за рубли, так и за юани. Допустим, мы решили покупать бумагу за китайскую валюту, которой у нас на счете пока нет. Наша сделка будет состоять из двух операций: - покупка юаней (не забываем про комиссию брокера и биржи) - покупка облигации в юанях. Текущий курс юаня к рублю 11,398. Облигацию РУСАЛ 1Р1 сейчас можно приобрести по цене ниже номинала (980 CNY) Годовая купонная доходность такой облигации - 3,82%. Итоговая годовая доходность если мы держим до погашения - 4,87%. Если RU000A105C44 купить в рублях, то итоговые цифры будут отличатся. Почему? В биржевом стакане цены на облигацию в рублях отличаются от цен торгов через юани. Рублевый спред (разница между ценой продажи и покупки) большой. На момент покупки для каждого инвестора значение спреда будет отличаться. Чтобы исключить влияние спреда, во второй таблице расчет произвели по текущему курсу CNY/RUB, получается доходность такая же, как и в первой (в юанях). Мы позволили себе так сделать, ведь главное для нас - сравнить, как изменится стоимость облигации в зависимости от укрепления рубля или его ослабления. Строки розового цвета отображают два расчета: ослабление рубля (1 CNY - 12,5 RUB). Тогда купонная доходность увеличится до 4,19%. Общая доходность с учетом курсовой разницы до погашения составит 10,42%; укрепление рубля (1 CNY - 10,5 RUB). В этом случае купонная доходность снизится до 3,5%, Простая доходность к погашению приблизится к нулю - 0,35%. ВЫВОД: если рубль укрепляется - доходность снижается, рубль слабеет - доходность повышается. Вот почему важно выбирать правильную точку входа. Помимо точки входа следует учитывать стратегию, то на какой валютный сценарий мы делаем ставку. В клубе мы приобретали RU000A105C44 в феврале 2023г. и уже сейчас бумага показывает прибыль 9,2% за счет роста курса юаня.
1647 

30.05.2023 22:19

— Не было у меня никакого состояния, была обычная жизнь со всей своей...
— Не было у меня никакого состояния, была обычная жизнь со всей своей обыденностью и без меня … Так описывает свой эмоциональный настрой до трансформации моя студентка Наталья. Она пришла в блог по инвестициям решить обычные финансовые вопросы: навести порядок в деньгах, собрать портфель, приумножить сбережения. Как и многие, Наталья не задумывалась о мышлении и просто плыла по течению жизни без особой радости. А радости хотелось. Поэтому Наташу очень увлекли коучинговые эфиры, где я рассказывала не про инвестиции, а про смену мышления и управление своей реальностью. Позже она призналась мне, что эфир по стратегии создания жизни стал для нее поворотным. Наташа поставила цели на год и дала себе слово совершать запускающие действия регулярно. Делать ежедневную зарядку, много гулять, чаще встречаться с друзьями, а главное — путешествовать. Пусть даже в соседний город или другой район, где раньше не была. — Я написала эти цели и сначала офигела сама. Сказала себе: ты что такое задумала? Но все получилось! Это был самый лучший год из последних лет, запоминающийся, с прекрасными событиями и новыми подарками от Вселенной. Поэтому я следую этой стратегии и дальше. Это к вопросу, зачем я говорю о мышлении. Потому что я хочу, чтобы у моих подписчиков был не только крепкий портфель, но и полноценная яркая жизнь. А как прийти к ней, я расскажу на бесплатном марафоне, который стартует 5 июня в канале Трансформация 2.0. Хотите быть не только разумным, но и счастливым инвестором? Присоединяйтесь к нам прямо сейчас. https://t.me/argentova_reviews/354
1610 

31.05.2023 16:25

Некоторые ребята начинают инвестировать, не видят результатов в первый год-два...
Некоторые ребята начинают инвестировать, не видят результатов в первый год-два, и бросают. И это очень серьезная ошибка, так делать нельзя! На коротких временных интервалах абсолютно НОРМАЛЬНО не получать ощутимого результата на фондовом рынке. Если вы делаете правильные вещи, то результат обязательно будет, но позже. Приведу пример с модельными портфелями, которые мы используем в рамках клуба инвесторов BeatMarkets. Я специально собрал их из надежных инструментов, чтобы резиденты четко знали что можно смело покупать. Зачем изобретать велосипед, если есть работающие стратегии, которые за много лет проверены не одним кризисом. НО, даже копируя состав модельных портфелей, результаты у каждого резидента разные на начальных этапах. Потому что на коротком временном горизонте многое зависит от времени входа на рынок. Но на широком временном горизонте вся эта дельта постепенно нивелируется. На дистанции в 3 года все будут уверенно опережать индекс. ️ ЗАПОМНИТЕ: На начальных этапах не страшно отставать от рынка, особенно если портфель составлен из качественных дивидендных активов. Каждое пополнение будет усреднять долларовую стоимость и постепенно картина фундаментальным образом изменится в вашу пользу. Главное не останавливаться и продолжать инвестировать!
1608 

05.06.2023 17:19

Главное к открытию понедельника (05.06):
 брифинг

 Значение индекса ЖиС: 80...
Главное к открытию понедельника (05.06): брифинг Значение индекса ЖиС: 80...
Главное к открытию понедельника (05.06): брифинг Значение индекса ЖиС: 80 (жадность). Подробнее об индексе здесь. Курсы валют: 81.89 ₽/$ (+0.0%), 11.50 ₽/¥ (+0.0%). Соглашение ОПЕК+ будет продлено на 2024. ОПЕК+ скорректирует общий уровень добычи нефти до 40.46 млн баррелей в сутки с 2024, Россия - до 9.828 млн б/с. В 2022 угольные компании увеличили отгрузку продукции на 32.8%, до 2.3 трлн руб., при этом прибыль — на 9%, до 784 млрд руб. Низкий темп роста связан с потерей премиальных рынков, удорожанием оборудования и себестоимости производства. События сегодня: (1) Заседания СД Русала (RUAL), Инарктики (AQUA), в повестке есть вопрос распределения прибыли. (2) Мосбиржа начнет проводить дискретные аукционы по всем акциям и депозитарным распискам. (3) Минфин опубликует отчет по нефтегазовым доходам в мае. Что влияет на рынки в ближайшие 5 дней? Доступно членам
1597 

05.06.2023 11:30

Новые подробности ИИС-3: что под капотом Минфин внес на обсуждение поправки в...
Новые подробности ИИС-3: что под капотом Минфин внес на обсуждение поправки в НК РФ по новому типу ИИС, который вводится с 2024 года. Заголовки СМИ пестрят большими цифрами. Например, максимальная сумма доходов, с которой будет выплачиваться налоговый вычет, - 30 млн руб. Но нам нужно больше деталей. 30 млн - это при сроке безотзывного удержания средств и активов на счете от 10 лет. В этом случае максимальная сумма сумма льгот составит 3,9 млн руб. (если НДФЛ 13%) или 4,5 млн руб. (НДФЛ 15%). Срок для получения льгот по ИИС-3 будет повышаться поэтапно: с 2024 г. - 5 лет, с 2025 г. - 6 лет, с 2026 - 7 лет, срок 10 лет будет применяться с 2029 г. Открытые до конца 2023 г. ИИС старых типов А и Б, продолжат действовать на прежних условиях. Сохраняются льготы, действовавшие на старых ИИС - вычет за внесение средств на счет до 400 тыс. руб., до 52/60 тыс., а также освобождение прибыли (кроме дивидендов) от налогов, как на типе Б. Но держать придётся дольше. Плюсы Одновременно до 3-х договоров ИИС. Нет ограничений по сумме внесения. Льготы на внесение и на прибыль (типа А и Б) комбинируются на одном счете. Допускается частичное или полное снятие со счета без прекращения договора «при возникновении особой жизненной ситуации». Минусы и риски При открытии ИИС-3, ИИС-1 и ИИС-2 придется закрыть. Или не закрывать, но льготы к ним можно применить только с 1 января 2029 года. Сохраняется правило, по которому финансовый результат на одном ИИС-3 не будет уменьшать результат на другом ИИС-3 (перенос убытков). Под "особой жизненной ситуацией" имеется в виду дорогостоящее лечение (можно понимать очень творчески). ЦБ - за расширение списка целевых изъятий (жилье и т.д.), но их перечень, как и список заболеваний, определяет правительство. Плюс или минус - кому как: открыть счет, держать его пустым и в конце получить право на вычет, уже не получится. Наконец, главное - это горизонт планирования в 10 лет. Для долгосрочного инвестора это звучит, в принципе, нормально, если вы имеете возможность распоряжаться капиталом. Поэтому хотелось бы получить ответы как минимум на 3 вопроса: Как изменится курс рубля к основным валютам; Какой будет средняя и накопленная инфляция за весь срок владения счетом; Как за это время изменится ключевая ставка ЦБ. Ни на один из этих вопросов нет и намека на ответ, даже на горизонте 3-х лет, каким он был на старых ИИС. Минфин стремится получить длинные деньги частных инвесторов, и его можно понять. Он пришел не с пустыми руками: льготы ощутимые, их как минимум стоит изучить. Но делать выводы, пока не раскрыты все подробности, я бы не торопился. Зато пока есть время открыть (если его нет) счет старого типа.
1570 

05.06.2023 18:54

Стоит ли шортить акции перед дивидендами? Скажем сразу: нет! Разбираемся...
Стоит ли шортить акции перед дивидендами? Скажем сразу: нет! Разбираемся почему. Многие компании выплачивают своим акционерам дивиденды. За день наступления даты, в которую фиксируется список получателей этих выплат, в акциях образовывается дивидендный гэп. Он представляет собой ценовой разрыв на графике стоимости акций, который примерно равен сумме дивидендов. ь. Если вы уже знаете, что такое короткая продажа или «шорты», то вам может показаться, что можно заработать на дивидендном гэпе. Главное, что нужно запомнить: если у вас открыт шорт под дивидендную отсечку, сумма дивидендов будет списана с вашего счета. Это может привести к отсутствию прибыли, а иногда — и к убыткам. Почему так происходит? Шорт — займ бумаг у брокера под проценты. В данной схеме участвует 3 стороны, а количество бумаг не меняется. Разберем на примере. Участнику №1 принадлежат акции Сбербанка. Вы, Участник №2, берете их взаймы, чтобы открыть короткую позицию — то есть, продать бумаги. Вы продаете их Участнику №3, который становится их владельцем. Произошла дивидендная отсечка, Участник №3 получил дивиденды. Но Участник №1, который был изначальным владельцем бумаг, тоже должен получить дивиденды — и эта сумма, включая налоги, списывается с Участника №2, то есть с вас. Как не попасть в такую ситуацию: • Помните, что шорт под дивидендный гэп приводит к списанию дивидендов с вашего счета. • Внимательно следите за дивидендным календарем. Там указана последняя дата для покупки акций под дивиденды. Режим торгов акций Т+2, то есть права собственности меняются на второй рабочий день. Например, купив акции 22 мая 2023 г., вы станете их владельцем лишь 24 мая 2023 г. • Последняя дата для покупки под дивиденды — это также последний день, когда можно откупить акции и не выплачивать дивиденды тому, кто занял вам бумаги. Если закрыть позицию в день гэпа, то права собственности поменяются уже после закрытия реестра, и вам придется уплатить дивиденды + налог. То есть заработать не получится? • При прочих равных вы либо ничего не заработаете, либо дивиденды + налог + комиссии за займ приведут к убытку. • Сам дивидендный гэп не станет вашей прибылью. В плюс можно выйти лишь при продолжении падения акций после гэпа. Но, даже если вы ожидаете такого развития событий, ничто не мешает вам именно после гэпа войти в позицию. • Через фьючерсы провернуть такой трюк тоже не получится, так как их цена заранее учитывает в себе дивидендный гэп. • Исходя из этого, сделки шорт прямо перед дивидендами стоит обходить стороной. *Источник: БКС экспресс.
1632 

01.06.2023 12:51

Р...ансировка портфеля

Сегодня коротко и просто об одном из важных навыков...
Р...ансировка портфеля Сегодня коротко и просто об одном из важных навыков...
Р...ансировка портфеля Сегодня коротко и просто об одном из важных навыков, которым должен владеть разумный инвестор — р...ансировке. ⠀ Сохраняйте пост и используйте, как шпаргалку. ⠀ Вот инвестор Марина. Марина четко придерживается своей стратегии в инвестициях. Ее портфель состоит на 40% из облигаций и на 60% из акций. Скажем, 4000 и 6000 рублей. ⠀ За год акции выросли в полтора раза и стоят 9000. Доход — 3000 рублей. ⠀ Марина видит, что теперь акции занимают примерно 70% ее портфеля. Она понимает, что пора проводить р...ансировку. ⠀ Зачем она нужна? Р...ансировка помогает следовать инвест стратегии и удерживать уровень риска портфеля в приемлемых границах. ⠀ Когда делать р...ансировку? В первую очередь, когда происходят значительные изменения в структуре портфеля. У Марины акции стали занимать 70%. Это на 10% больше, чем ей нужно. ⠀ В конце года Марина распределяет доход между активами. Она продает часть акций и докупает облигации. Теперь ее портфель снова состоит из долей 40/60. Облигации стоят 5200, а акции 7800. ⠀ Во второй год акции падают в цене в полтора раза. Общая стоимость портфеля становится 5200+5200=10400, с доходом 400 рублей. Несмотря на обвал акций, часть дохода удалось сохранить. ⠀ Если бы р...ансировки не было, общая стоимость активов вернулась бы к 10000 рублей. ⠀ А теперь представим, что во второй год акции упали в два раза, а облигации выросли в два раза. ⠀ Марина имеет 5200*2=10400 в облигациях и 7800/2=3900 в акциях. Общая стоимость портфеля — 14300 рублей. Доход — 4300 рублей. ⠀ Без р...ансировки облигации растут от 4000 до 8000, а акции падают от 9000 до 4500. Портфель стоит 12500. Доход — 2500 рублей. ⠀ Таким образом, р...ансировка портфеля позволяет сократить риски и увеличить доходы. Самое главное для инвестора — придерживаться своей стратегии, поэтому р...ансировка здесь необходима. ⠀ У р...ансировки есть интересные и неочевидные стороны. Какие? - Поделилась в своем канале "Изнанка инвестиций". Там же есть задачка на тему для тех, кто хочет проверить себя https://t.me/+dux4i4n6JullYzAy
1369 

04.08.2023 11:20

Главное к открытию четверга (3.08):
 брифинг

 Значение индекса ЖиС: 87...
Главное к открытию четверга (3.08): брифинг Значение индекса ЖиС: 87...
Главное к открытию четверга (3.08): брифинг Значение индекса ЖиС: 87 (эйфория). Подробнее об индексе здесь. Курсы валют: 93.9 ₽/$ (-0.2%), 13.0 ₽/¥ (-0.2%). Минфин может отказаться от покупок валюты на нефтегазовые сверхдоходы. Это связано с нежеланием властей дополнительно давить на рубль. Президент Санкт-Петербургской международной товарно-сырьевой биржи: российские власти могут отказаться от применения дисконта нефти марки Urals к мировому эталону Brent при расчете налогов нефтяных компаний, используя только национальный внебиржевой индикатор. Поставки легковых машин в Россию из Китая в июне впервые превысили $1 млрд. Всего за 1п23 года в Россию из Китая было поставлено легковушек на $4.6 млрд, это в 6.4 раза больше прошлогоднего результата. События сегодня: (1) Сбербанк (SBER): МСФО за 2кв2023 и 1п2023. (2) Минфин: отчет по нефтегазовым доходам в июле, сумма валютных операций по бюджетному правилу. Что влияет на рынки в ближайшие 5 дней? Доступно членам
1346 

03.08.2023 11:30


Главное к открытию пятницы (04.08):
 брифинг

 Значение индекса ЖиС: 91...
Главное к открытию пятницы (04.08): брифинг Значение индекса ЖиС: 91...
Главное к открытию пятницы (04.08): брифинг Значение индекса ЖиС: 91 (эйфория). Подробнее об индексе здесь. ️ Через 11 дней будет завершено размещение акций Hyper на платформе Zorko. Успеть: zorko-exchange.ru Курсы валют: 94.6 ₽/$ (-0.4%), 13.1 ₽/¥ (+0.2%). Представители Газпрома (GAZP), Уралхима и Россетей просят у ЦБ и Минфина продлить разрешение не раскрывать публично отчетность, истекшее 1 июля. Государство решило изменить схему взимания экспортных пошлин на удобрения. Вместо плавающей ставки, которая была привязана к цене удобрений, ставка снизится, но будет фиксированной. В наибольшей степени изменение формулы может затронуть Фосагро (PHOR) и Еврохим. Структура VK (VKCO) получила контракт на автоматизацию работы госслужащих. События сегодня: (1) Заседание мониторингового комитета ОПЕК+. (2) ТГК-1 (TGKA) опубликует отчетность по МСФО за 2кв23, Набсовет Мосбиржи (MOEX) обсудит созыв повторного ВОСА Что влияет на рынки в ближайшие 5 дней? Доступно членам
1377 

04.08.2023 11:30